As ações e criptomoedas dos EUA caíram na segunda-feira, à medida que as tensões Irã-Israel, a inflação persistentemente alta do IPC e um dólar fraco abalaram o apetite pelo risco e reforçaram a postura taticamente pessimista do JPMorgan.
resumo
Os índices de ações dos EUA abrem em baixa após as tensões no Irã e o apetite pelo risco e o IPC do petróleo em US$ 100. O JPMorgan alerta que os riscos de guerra podem fazer com que o índice S&P 500 caia 10% em relação ao seu máximo histórico. O índice do dólar caiu brevemente, com Bitcoin, Ethereum e Solana caindo cerca de 4%.
Os mercados dos EUA estão a ser trazidos de volta à realidade macro, à medida que os riscos geopolíticos, o aumento do índice de preços no consumidor (IPC), as preocupações com a inflação e um dólar fraco colidem com activos de risco espumosos. A mesa de operações do JPMorgan alertou que uma guerra com o Irão “poderia fazer com que o índice S&P 500 caísse até 10% em relação ao seu máximo histórico”, acrescentando que agora está “taticamente baixista” nas ações dos EUA, à medida que os preços do petróleo sobem acima dos 100 dólares por barril.
Todos os três principais índices de referência de ações dos EUA caíram acentuadamente, com o Dow Jones caindo 1%, o S&P 500 caindo 0,87% e o Nasdaq caindo 0,86%, enquanto grandes ações de chips como Intel e AMD ampliaram suas perdas recentes. Andrew Tyler, chefe de inteligência de mercado global do JPMorgan, disse que o posicionamento era “geralmente neutro e carece de extrema aversão ao risco”, mas argumentou que, em um cenário de retração, o S&P 500 poderia cair para 6.270, cerca de 7% abaixo do fechamento da última sexta-feira. Outros estrategistas estão expressando cautela semelhante. “Somos taticamente cautelosos enquanto nos preparamos para um período potencialmente prolongado de maior incerteza”, afirmou a equipa do JPMorgan numa nota recente sobre o cenário dos EUA e do Irão.
As expectativas de inflação estão a aumentar a tensão. O Bank of America disse num relatório de clientes que os resultados do IPC de fevereiro não deverão alterar a posição de curto prazo do Fed e que espera que “os preços ao consumidor subam modestamente” em geral, com os IPCs principais e principais a subirem 0,3% mês após mês. Isto torna o optimismo em relação aos cortes nas taxas de juro míope e torna os preços das acções mais sensíveis às preocupações de crescimento e aos choques geopolíticos.
O índice do dólar americano DXY caiu brevemente mais de 10 pontos, caindo para cerca de 99,25, à medida que os comerciantes se mudaram para outros lugares e reavaliaram o prêmio macro dos EUA. Entre os ativos digitais, o Bitcoin caiu cerca de 4% nas últimas 24 horas, para negociação em torno de US$ 68.200, enquanto o Ethereum caiu cerca de 4% no dia, para negociação em torno de US$ 3.040. Solana foi negociado recentemente em torno de US$ 85,50, uma queda de cerca de 3,9% no mesmo período, à medida que a liquidez diminuía nas principais empresas.
