Theoriq anunciou AlphaVault, um cofre DeFi alimentado por IA que gerencia e reequilibra autonomamente o capital do usuário, respondendo por cada decisão ao longo do caminho. Isto oferece uma solução potencial para uma das maiores contradições do sector: o rendimento “passivo”, que ainda requer uma manutenção contínua e altamente técnica.
O lançamento, anunciado na sexta-feira, 5 de dezembro, marca o passo mais ousado da empresa em direção a finanças verdadeiramente autônomas.
resumo
O sistema de tokens exige que os agentes apostem sTHQ, ganhem αTHQ delegado pela comunidade e imponham penalidades significativas por trapaça ou desempenho inferior, criando fortes incentivos econômicos para um desempenho de alta qualidade. À medida que a participação da TVL e dos agentes aumenta, a $THQ visa fortalecer as recompensas de staking, a partilha de taxas e os mecanismos de governança. AlphaVault se diferencia por uma arquitetura modular, escalável e multiagente que aumenta o rendimento, a eficiência e a transparência do ecossistema.
O lançamento do AlphaVault ocorre depois que a Theoriq testou silenciosamente sua arquitetura multiagente em uma simulação em grande escala envolvendo 2,1 milhões de carteiras e 65 milhões de solicitações de IA. O sistema provou ser capaz de lidar com as complexidades do mundo real, evitando as armadilhas da “caixa preta” que atormentavam as plataformas financeiras anteriores baseadas em IA. Em sua base está o Allocator Agent, que transfere fundos dinamicamente entre oportunidades de receita de parceiros como o STRATEGY Vault da Lido Earn e o MEV Max da Chorus One. É sempre protegido por uma política rígida em cadeia que evita que a IA se desvie dos parâmetros de risco predefinidos.
Para iniciar o lançamento, a Theoriq iniciará a fase de inicialização do TVL, dando aos primeiros depositantes pontos resgatáveis por tokens THQ nativos e alocando 1% do fornecimento total de tokens para os participantes. Eventualmente, $THQ planeja impulsionar um sistema de reputação onde os usuários apostam seus tokens em agentes de IA confiáveis. Este é um mecanismo de incentivo que tem o potencial de remodelar a forma como as comunidades gerem e gerem sistemas financeiros autónomos.
Tendo como pano de fundo tais ambições tecnológicas e um cenário DeFi em rápido amadurecimento, crypto.news conversou com Pei Chen, diretor executivo e COO da Theoriq, sobre o futuro das finanças gerenciadas por IA, o caminho para a adoção convencional e por que os agentes autônomos poderiam finalmente entregar a renda passiva que o DeFi prometeu desde o início.
Crypto.news: Você pode explicar como o token $THQ afetará o comportamento e as responsabilidades do agente de IA?
Sr. Chen: O token $THQ influencia o comportamento do agente de IA por meio de um sistema de três camadas. Os agentes devem apostar tokens sTHQ para acessar o protocolo, receber αTHQ delegado de membros da comunidade que determinam a capacidade e o preço, e enfrentar uma potencial surra (queima de token) se se comportarem mal ou degradarem o desempenho. Isto cria fortes incentivos económicos para que os agentes tenham um bom desempenho. Um melhor desempenho atrai mais delegações e taxas mais elevadas, enquanto o mau comportamento resulta em sanções financeiras diretas. O sistema garante a responsabilização por meio de um padrão de delegação orientado pela comunidade e um mecanismo de barra automática que remove permanentemente os tokens de circulação se um agente não cumprir os critérios.
Que medidas estão em vigor para evitar que os agentes de IA manipulem ou abusem do sistema de staking/slashing?
Chen: A delegação de agentes e o Slash são recursos planejados para o próximo ano, e a própria estrutura do Slash ainda está sendo projetada. Nosso objetivo é trabalhar com a comunidade para formar um sistema transparente e baseado em regras que proteja os delegantes e ao mesmo tempo garanta que os agentes sejam responsabilizados. As direções de design atuais se concentram em isolar o risco para o αTHQ específico delegado aos agentes, evitando perdas socializadas e introduzindo proteções (como cooldowns, requisitos de tempo de atividade e processos de disputa claros) para evitar jogos e coordenação maliciosa. A revisão comunitária será fundamental para finalizar a especificação para garantir que o mecanismo seja robusto e justo.
Como você acha que a utilidade do token evoluirá à medida que a TVL crescer e novos agentes forem contratados?
Chen: À medida que a TVL cresce, a utilidade do token $THQ se expandirá por meio do aumento das taxas de protocolo que financiam diretamente as recompensas dos stakeholders, enquanto o crescimento da rede de agentes aumentará a demanda por delegações αTHQ à medida que mais agentes competem por participação para acessar melhores capacidades de execução e níveis de taxas. A utilidade do token evoluirá através de estágios de desenvolvimento planejados, desde recompensas básicas de staking, até recompensas específicas para agentes, divisão de taxas na cadeia e, finalmente, até um sistema de delegação completo com mecanismos de governança avançados. Além disso, a expansão de múltiplos ativos e a consolidação do ecossistema de parceiros criarão diversos fluxos de taxas e novas fontes de procura.
Como a AlphaVault acha que pode se diferenciar de outras plataformas DeFi baseadas em IA que entram neste espaço?
Chen: A arquitetura Vault-of-Vault do AlphaVault é distribuída por meio de agentes autônomos (Allocator Agents) que tomam decisões inteligentes com base em dados coletados de nosso principal produto, AlphaSwarm. A complexidade de implantar a infraestrutura não apenas para comunicar dados de alta qualidade a esses agentes, mas também para executar ações em cadeia, é incomparável. Também construímos nossos produtos tendo em mente a escalabilidade, focando em uma abordagem modular que nos permite expandir e crescer em uma variedade de variáveis.
Quais métricas (crescimento da receita líquida, retenção de usuários, eficiência de IA, etc.) você acompanha para medir o sucesso de sua plataforma além da TVL?
Chen: Além do TVL, nos concentramos em métricas que refletem a criação real de valor e o desempenho do ecossistema de agentes. Ao nível do cofre, acompanhamos a melhoria no rendimento líquido em comparação com uma estratégia de referência, validando que os agentes estão a aumentar significativamente os retornos em vez de simplesmente substituir ativos. Para os usuários, medimos a retenção, a participação repetida em cofres administrados por agentes e a porcentagem de stakers que optam por bloquear e delegar αTHQ, que são fortes indicadores de confiança e integridade de longo prazo. Do lado do agente, monitoramos a qualidade de execução, conformidade de restrições, tempo de atividade, desempenho ajustado ao risco e eficiência de dados dentro do AlphaSwarm. Porque isso impacta diretamente a delegação, as taxas e a reputação. Por fim, avaliamos a saúde em nível de protocolo, ou seja, o crescimento das taxas, a incidência significativa e a distribuição de αTHQ entre os agentes. Juntas, essas métricas fornecem uma imagem completa sobre se a Theoriq está gerando receitas sustentáveis, desenvolvendo agentes de alta qualidade e construindo um ecossistema durável.
